M&G Optimal Income Fund, mieux que les fonds obligataires à échéance ?
Vendredi, mars 20th, 2009M&G Optimal Income a pour objectif de battre à moyen-long terme en même temps les toutes les catégories obligataires du marché, à savoir celles des obligations d’entreprise, des obligations à haut rendement et des emprunts d’Etat.
Le fonds peut investir jusqu’à 10% en actions si les rendements des obligations deviennent moins atractif et le marché des actions plus oportun.
Aujourd’hui le fonds est investi à pré de 70% en Obligations d’entreprises (Investment Grade), 22% en Obligations Haut Rendement (High Yield) et 4% en Obligations d’Etat.
La note moyen du portefeuille est BBB (Investment Grade) et la duration moyenne 4,5 ans depuis décembre 2008. Le gérant était en 2008 plus exposé en duration (7 ans) et la réduite avec la baisse des taux.
Le taux de rendement actuariel brut à maturité du fonds est de 7,90%.
Le gérant, Richard Woolnough, bénéficie d’une grande équipe avec 47 analystes et 60 milliard d’euro en Obligations d’entreprises.
Le fonds fait 550 Millions d’euros et est composé de 347 lignes.
La catégorie chez Morningstar est Mixt Euro Prudent. Le fonds s’est adjugé une hausse de 1,2% en février, vous pouvez suivre les performance ici.
Code Isin: GB 00B1VMCY93
Tags:Bonds, credit, FCP, Fonds, Haut Rendement, High Yield, Investment Grade, M&G, Obligation, OPCVM, placement, placements, Spread, Taux
